Поняття та види біржових індексів. Фундаментальний та технічний аналіз фондового ринку + 2 задачі

Если Вам подходит данная работа, то...

2. Поняття та види біржових індексів. Фундаментальний та технічний аналіз фондового ринку 3
Задача 1 10
Акціонерне товариство, ринкова ціна акцій якого 30 грн., а кількість акцій – 20 тис., організувало підписку на акції нової емісії серед своїх акціонерів за підписною ціною 27 грн. Кількість акцій нової емісії – 10 тис. Визначити капіталізацію та величину права для кожного акціонера, якщо кожному з них надано право на дві старих акції придбати одну нову.
Задача 2 11
Фірма, що має намір купити на ринку через місяць 2000 унцій металу X, хоче прохеджувати свою позицію з допомогою ф'ючерсних контрактів. Оскільки ф'ючерси на метал Х на біржі відсутні, фірма приймає рішення використати ф'ючерси на срібло, оскільки співвідношення цін q (q = Ціна золота: Ціна металу X) останнім часом практично стале і дорівнює в даний момент 2. Обсяг срібла в одному ф'ючерсному контракті - 100 (5000) унцій. На початок хеджування ціна спот срібла становить РС1 = 360 (4,66) дол./унція, ціна спот металу X РС1Х, ф'ючерсна ціна срібла Pф1 = (4,98) 400 дол./унція.
a) яке хеджування (довге чи коротке) в цьому випадку проводиться і в чому воно полягає?
б) навести приклад ціни спот металу Х Рс2х і ф'ючерсної ціни золота Рф2, при яких мало б місце ідеальне хеджування, якщо ціна спот золота (срібла) Рс2 = (4,60) 370 дол./унція;
в) навести приклад ціни спот металу Х Рс2х і ф'ючерсної ціни срібла Рф2 при яких мав би місце базисний ризик, якщо ціла спот золота (срібла) Рс2 – 360 (4,66) дол./унція;
г) навести приклад ціни спот металу Х Рс2х і ф'ючерсної ціни золота Рф2 при яких мали б місце базисний та крос-хеджинг ризики, а результат хеджування був додатним (ціна спот золота (срібла) Рс2 – 360 (4,66) дол./унція).
Список використаної літератури 14